泽熙美文[单选题]1.购买保险前必须全面系统分析自身或家庭面临的各项风险，明确哪些风险可以采用自留.避免.损失控制等非保险方法，哪些必须采用购买保险的方式来转移，这主要体现了保险规划中的()原则。
A.转移风险
B.量力而行
C.分析客户保险需要
D.规避风险
参考答案：A
参考解析：转移风险的原则是指投保人为了转移风险，在发生保险事故时可以获得经济补偿。从这个原则出发，必须首先分析家庭的主要风险是什么，怎样合理地把这些风险通过保险规划进行转移。
[单选题]2.在开展业务时，()是了解客户.收集信息的最好时机。
A.开户
B.调查问卷
C.面谈沟通
D.电话沟通
参考答案：A
参考解析：开户，通常是与客户的首次接触，也是了解客户.收集信息的最好时机。在填写开户资料时，可以获得客户姓名.性别.证件信息.出生日期.联系地址.电话号码等最基础的信息。
[单选题]3.从竞争结构角度分析，煤炭企业对火力发电公司来说属于()竞争力量。
A.替代产品
B.供给方
C.需求方
D.潜在入侵者
参考答案：B
参考解析：迈克尔·波特认为，一个行业激烈竞争的局面源于其内在的竞争结构。一个行业内存在着五种基本竞争力量，即潜在入侵者.替代产品.供给方.需求方以及行业内现有竞争者。煤炭是火力发电的原料，因此煤炭企业对火力发电公司来说属于供给方竞争力量。
[单选题]4.王丽女士总是担心财富不够用，认为开源重于节流，量出为入，平时致力于财富的积累，有赚钱机会就要去投资。对于该客户的财富态度，不应该采取的策略为()。
A.慎选投资标的，分散风险
B.评估开源渠道，提供建议
C.分析支出及储蓄目标，制定收入预算
D.根据收入及储蓄目标，制定支出预算
参考答案：D
参考解析：按照不同的财富观，有人将客户分为储藏者.积累者.修道士.挥霍者和逃避者五类。积累者表现出来的特征是：担心财富不够用，致力于积累财富；量出为入，开源重于节流；有赚钱机会时不排斥借钱滚钱。根据题干中的描述，王丽女士的财富观属于积累者，ABC三项均是积累者应采取的策略，D项是储藏者采取的策略。
[单选题]5.买卖双方在场外市场上通过协商，按约定价格在约定的未来日期买卖某种标的金融资产（或金融变量）的金融衍生工具是指()。
A.金融期权
B.金融远期合约
C.信用衍生工具
D.金融期货
参考答案：B
参考解析：金融远期合约是指交易双方在场外市场上通过协商，按约定价格（称为“远期价格”）在约定的未来日期（交割日）买卖某种标的金融资产（或金融变量）的合约。金融远期合约规定了将来交割的资产.交割的日期.交割的价格和数量，合约条款根据双方需求协商确定。
[单选题]6.关于周期型行业的特征的说法，正确的是()。
A.在大多数年份中该行业的年增长率都低于国民经济综合指标的年增长率
B.如果在国民经济繁荣阶段，行业的销售额也逐年同步增长；或是在国民经济处于衰退阶段时，行业的销售额也下降
C.如果在国民经济繁荣阶段，行业的销售额逐年下降；或是在国民经济处于衰退阶段时，行业的销售额逐年上升
D.在大多数年份中该行业的年增长率都高于国民经济综合指标的年增长率
参考答案：B
参考解析：周期型行业的运行状态与经济周期紧密相关。当经济处于上升时期，这些行业会紧随其扩张；当经济衰退时，这些行业也相应衰落，且该类型行业收益的变化幅度往往会在一定程度上夸大经济的周期性。
[单选题]7.指数化投资策略是()的代表。
A.战术性投资策略
B.战略性投资策略
C.被动型投资策略
D.主动型投资策略
参考答案：C
参考解析：现实中，主动策略和被动策略是相对而言的，在完全主动和完全被动之间存在广泛的中间地带，通常将指数化投资策略视为被动投资策略的代表。
[单选题]8.关于预期收益率.无风险利率.某证券的β值.市场风险溢价四者的关系，下列各项描述正确的是()。
A.预期收益率=无风险利率-某证券的β值×市场风险溢价
B.无风险利率=预期收益率+某证券的β值×市场风险溢价
C.市场风险溢价=无风险利率+某证券的β值×预期收益率
D.预期收益率=无风险利率+某证券的β值×市场风险溢价
参考答案：D
参考解析：只有D项是正确的。
[单选题]9.一家日本出口商向美国进口商出口了一批货物，预计3个月后收到1000万美元的货款，假如当前汇率为1美元=93日元，商业银行的研究部门预计3个月后日元可能会升值到1美元=90日元，因此建议该日本出口商()，以对冲汇。
A.在93价位建立日元／美元的货币期货的多头头寸
B.在90价位建立日元／美元的货币期货的多头头寸
C.在93价位建立日元／美元的货币期货的空头头寸
D.在90价位建立日元／美元的货币期货的空头头寸
参考答案：A
参考解析：由题意知，为了避免3个月后美元贬值的风险，该日本出口商需要在93价位建立一个货币期货的多头头寸，这样便能保证其3个月后用收到的1000万美元按1美元=93日元的汇率买入日元，从而避免了汇率变动带来的风险。
[单选题]10.在复利计算时，一定时期内复利计算的周期越短，频率越高，那么()。
A.现值越大
B.存储的金额越大
C.实际利率更小
D.终值越大
参考答案：D
参考解析：根据周期性复利终值计算公式FV=PV（1+r／m）^mn，其中，m为1年中复利的计算次数，n为年数。可见，复利的计算周期越短，频率越高，m越大，终值越大。
[单选题]11.从()起，原用于证券分析师的职业道德准则不再对投资顾问具有同样执业约束力。
A.2010年10月
B.2010年12月
C.2011年1月
D.2011年3月
参考答案：C
参考解析：2011年1月，证券分析师与投资顾问正式划分为两类具有证券投资咨询执业资格人员后，有关部门将分别制定两类人员的职业道德准则。在此之前，原适用于证券分析师的职业道德准则对投资顾问应同样具有执业约束力。
[单选题]12.在消费管理中，应注意理财从()开始。
A.保险
B.储蓄
C.教育规划
D.投资
参考答案：B
参考解析：在消费管理中要注意以下几个方面：①即期消费和远期消费；②消费支出的预期；③孩子的消费；④住房.汽车等大额消费；⑤保险消费。其中，即期消费和远期消费中，要注意保持一个合理的结余比例和投资比例，积累一定的资产不仅是平衡即期消费和未来消费的问题，也是个人理财.实现钱生钱的起点，即理财从储蓄开始。
[单选题]13.下列关于证券产品进场时机选择的说法中，不正确的是()。
A.进场时机的选择应结合证券市场环境
B.进场后，投资者需要积极的投资思维跟进
C.一旦决定进场，就应下定决心，不达止盈点位不罢休
D.进场时应设置合理的止盈及止损点
参考答案：C
参考解析：进场时机的选择应当制定合理的退出目标。投资者在进行证券产品投资前，一定要制定相应的投资目标和计划。投资者只有在目标和计划的指引下，才能够严格执行操作纪律，设置合理的止盈及止损点，从而做到从容投资。
[单选题]14.关于股票的永久性，下列说法错误的是()。
A.股票的有效期与股份公司的存续期间相联系，两者是并存的关系
B.永久性是指股票所载有权利的有效性是始终不变的
C.股票持有者可以出售股票而转让其股东身份
D.对于股份公司来说，由于股东不能要求退股，所以通过发行股票募集到的资金，在公司存续期间是一笔稳定的借贷资本
参考答案：D
参考解析：永久性是指股票所载有权利的有效性是始终不变的。股票代表着股东的永久性投资，当然股票持有者可以出售股票而转让其股东身份，而对于股份公司来说，由于股东不能要求退股，所以通过发行股票募集到的资金，在公司存续期间是一笔稳定的自有资本。
[单选题]15.根据套利定价理论，任何一个由Ⅳ种证券按比重ω1，ω2，…，ωN构成的套利组合P都应当满足()条件。
A.构成组合的成员证券的投资比重之和等于1
